上周ESG基金全线下挫 泛主题指数型跌幅最大

　　每经记者 黄宗彦    每经编辑 黄博文    

　　2022年10月，每经品牌价值研究院构建ESG公募基金数据库，并推出“ESG公募基金周榜”，通过追踪ESG基金表现、分析排名及变动背后可能的原因，帮助投资者更好地了解、识别、筛选更具投资价值的ESG基金。

　　本期ESG公募基金周榜的观察周期为12月19日至12月23日，最新净值以12月23日为准。每经品牌价值研究院制作的ESG公募基金收益率周榜显示，本期ESG基金延续上周下跌趋势，所有榜单产品全部翻绿。其中，主动型表现优于指数型；而指数型中又以泛ESG主题指数型产品跌幅最大。

　　上周三大指数继续缩量回调，沪指接连下跌跌破3100点，并且3100点附近几乎毫无支撑。本周3000点保卫战的号角可能将再次吹响。盘面上，前期强势的医药（新冠药、中药）、房地产等带头下跌，大金融的稳定器作用失灵等，是这一轮大盘一路下挫的主要原因。并且，新能源赛道继续下跌，普遍有新能源板块布局的ESG基金表现自然无法独善其身。

　　上周收益率总榜显示，ESG基金全军覆没，且TOP10产品均为主动型，意味着指数型产品跌幅将更大。上周层分析过大盘在当前位置将迎来方向选择，不幸的是大盘不仅选择向下，且几乎毫无抵抗：缺少主线题材的同时，版块轮动也只剩下大消费和数字经济，难以在当前形成支撑。

　　榜单显示，上周ESG主题主动型产品跌幅较上周进一步扩大，这是因为ESG基金的重仓股中多有新能源板块。不过，好的方面是，新能源板块已经连续几周回调，随时可能迎来超跌反弹。

　　与其他榜单相比，上周泛ESG主题主动型基金的跌幅相对较小，上周也提到过，在大盘回撤时此类基金往往抗风险能力较强。从本期TOP产品成立以来的收益率来看，年头越长的基金收益率往往较高，说明此类基金比较符合长期价投的理念。

　　上周三大指数继续回调，分别下跌3.85%、3.94%和3.69%，其中沪指失守3100点，本周能否守住3000点在短期尤为关键。从平均跌幅来看，上榜基金都跑赢了大盘，算是比较合格的指数型产品，可在后期多加关注其走势能否持续优于大盘。

　　毫无意外，上周泛ESG主题指数型又是所有榜单中跌幅最大的类型。从上榜基金的成立以来收益可见，拉长持有时间获得正收益的概率不小，但如果买入时间在大盘相对高位时，时间成本与投资回报就显得不成比例。

　　榜单说明

　　1．样本选择：每经品牌价值研究院“ESG公募基金数据库”从资本市场已发行的公募基金中，选取正常运作的产品，剔除已清盘基金。同时，保留权益类基金，去掉纯债券基金。在此基础上，如产品包含A和C类份额，只选择A类份额作为样本。

　　2．基金分类：按照投资标的差异，权益类ESG基金可分为两大类，包括ESG主题基金（基金名称中包含ESG、可持续发展）和泛ESG主题基金（基金名称和投资策略包含环境、责任和公司治理的ESG内涵）；按照投资方式的区别，又可以分为主动型基金和指数型基金。

　　3．榜单名称：每经品牌价值研究院将ESG基金一共分为四类，分别为ESG主题主动型基金、ESG主题指数型基金、泛ESG主题主动型基金、泛ESG主题指数型基金，并由此在每周一推出1个ESG公募基金收益总榜TOP10和4个分榜TOP10。